外汇市场中复杂多变，短线交易者一交易，买或卖就要获利。同时他要认知自己是在赌场环境中的一个赌徒，因此短线交易者要学会一针见血之技，也要是个赌徒，好的赌徒，能算会算的赌徒。
(1)要快乐作交易。你如果觉得短线交易不简单，很痛苦，就不要做。所谓短线交易最短者就是日交易，当日进当日出，不放过夜。长期持有长期伤脑筋，短线交易不过夜，晚上睡得安稳。因持有時間短，担心時間也短。当然，一两天或两三天的持股期也归类为短线交易。短线交易的目的在寻刺激找快乐，不成就这小目的就不要试。
(2)懂一些技术分析，三分靠本事，七分靠感觉。重点在略懂两字，学太多懂太多，就可以去当正式技术分析這個了，何需自做短线？学半天就可以学会修马桶，只要学一天技术分析就可做短线。那要学些什么呢？十分钟线图会画趋势线，会用极短期平均线，会解释价与量的表现，如是而已。其他就是看看市場指数，听听基本面消息凭感觉从事。
(3)概率是短线交易的致胜因素。比如.一个有六面的骰子从1到6，三个偶数三个奇数，偶数出算赢，奇数出算输。长期掷骰，奇偶出的概率约各半。短线交易买后，涨或跌的情况。通常也是各半。那短线交易如何赢呢？让赢的时候赚一元，输的时候赔0.5元。100次中，赢50次，赚50元，输50次赔25元，最后总结赚25元。这是短线交易常在我心的唯一胜计，别无他方良策。所以进场后，方向对了让它去跑一下以达目的；方向不对立刻出场,没有心理因素考虑去留的余地。
(4)短线外汇交易以要顺趋势,顺大形势去作才对，大形势不对，不管時間长短，绝不交易。形势对时，胜算会比前述50对50高出许多。形势不对如逆水行舟，高明的短线交易必为自己放长假，与势争绝无必要，且有可能引来平白伤亡。什么叫形势对与不对？90年代的大牛市到2000年3月形势逆转，此时投资人尚无从得知大势不妙，到了10月后技术图50天平均线向下破到200天平均线之下，形成死亡交叉，此时投资人该全面退场，短线交易更不可为。这情况到了今年5月时完全改变，50天平均线又翻上200天平均线形成黄金交叉。此时短线交易者长达两年半的假期结束，又是好交易时节的到来。
(5)短线交易完全靠心理、情绪、感觉。您必须确定您那一天心情愉快，能专心不受打扰地交易；同时，您要有今天市場将有波動而能赚钱的浓厚感觉。短线交易之事要把它当成一个生意来做，专研持仓大,交易量大的合约，平常波動较大的，选到了黄道吉日，心想今天可以做，就开门去做。明年要去度假的费用，下星期想买个数码相机，这几天的买菜钱就可由短线赚取。想从短线交易明年搬入百万豪宅，就太异想天开了。
一、华尔街一线外汇交易员：短线、中线和长线如何取舍？
庄兆基在外汇市场耕耘21载，成为闻名华尔街的一线操盘手，他目前担任位于华尔街的星火外汇公司（Sparkfx）的首席执行官。早在1996~2000年担任IFS公司执行总裁期间，他即将公司四年之中单日成交量从1.2亿美元增长到7.2亿美元，公司收入总额每年从200万美元增长到1200万美元，吸收客户总投资4500万美元，是华尔街当时最知名和最大的个人外汇交易商之一。此外，他还训练和培养了上千名外汇经纪人，例如外汇界著名的福汇公司董事 Edward Youshove、华尔街知名外汇公司CMC外汇分析师Ashaf Laid等。
短线：消息带来机会（以日元为例）
庄兆基眼中的短线交易，首先是立足于基本面和消息面的确定性机会。“短线交易者需要关注某些货币在特定时点或时间段出现的确定性交易机会。例如日元，我在2月份即公开预测其3月份将阶段性走强，构成交易机会，这几乎是确定性机会。”
“因为日本大企业必须在这个时间段把自己手中的外汇利润都兑换成本币日元汇回国内走一个程序，这就造成了日元突发性的供求失衡，日元走强势在必然。同时由于日本对各国的出口量不尽相同，所以兑换回日元的交易量也不同，因此日元对他国货币的相对强度也不一样，可能对英镑出口额大，那么短线利润将更加可观，那么交易者就主攻日元对英镑的汇率，这都是建立在基本面和消息面之上的短线策略。”
日元走势的变化果然印证了庄兆基的判断，不久短暂的需求平衡即被打破，日元需求急剧上升，日元开始走强。
庄兆基分析：“4月1日日本大公司又开始纷纷将日元换回外币，所以相对日元的外币汇率开始上升，日元短线交易机会消失，是短线交易者止赢离场的好机会。从这个案例中，可以一定程度了解日元作为套利货币的功能，此外它在交易中也有对冲作用，同样可以构成不少短线机会。”
庄兆基告诉《第一财经日报》，有不少专业外汇交易者致力于追求极端短线带来的超额利润并总结出成功操作模式，也就是专门博新闻消息的动量交易者。突发性重要新闻无论是好坏都会给外汇交易品种带来动力，并指明短期方向，有人就专门设计交易系统和软件，力求在方向确立的第一时间进场抢货，短期内收益可能极高。这种办法以前用起来很有效，但现在参与者多了，有效性也开始逐渐下降，特别是手脚慢的话进去可能就是埋单了。
庄兆基警告，博新闻消息的短线交易手法一定要注意及时平仓、见好就收，千万不要陶醉在消息里面忘乎所以。“比如GDP增长的消息公布，明白无误地告诉你货币汇率要涨，但不会告诉你涨多少个点位，那时候经验和止赢的心态就很重要，不要做短线的反而沉迷其中，企图博取中线收益，那么等待你的结果通常不会美妙。”
“另外就是有时候各个国家都会出新闻消息，而且事先都没有预兆，这些消息可能会抵消或面临进一步的不确定性，形成一种消息博弈，这时候判断外汇波动的方向就更加困难了，因此止赢是唯一正确策略，必须见好就收。”
他强调短线交易一定要非常深刻地了解技术面，并善于利用货币对之间强弱幅度不同而寻找结构性交易机会。他本人推荐初学者先透彻掌握相对强弱指数、MACD、K线理论等主流技术分析方法再入场，千万不要手拿一把钝刀就加入激烈的枪战之中。
中线：最有利可图（以美元为例）
庄兆基相对研究更深入的是中线交易，这给他带来最为丰厚和相对稳定的回报，而且中线交易策略也是一个交易者对于外汇市场各种要素理解透彻程度的试金石。
“其实外汇的价格其规律性很强，因此做中线才有利可图。一般的货币会有一个15~20天的波动周期，这里面会表现出许多经典的价格结构。交易者必须对所有的外汇结构性及其变化都要深入了解和掌握。”
庄兆基表示，美国经济的周期性很强，这同样也影响到美元，此外还有G7国家的货币均可以套用周期性的交易理论，但周期性分析到目前为止不适合中国和大多数发展中国家。“美国大约有13万亿美元的GDP规模，盘子非常大，因此经济相对稳定规律性强，而欧洲25国大约有12万亿美元的GDP规模，可以说是旗鼓相当。因此美国的经济“敌人”不是中国，而是欧洲，但它们是政治联盟。美国的经济周期一般是10年，短的大概9.7年，最长的一次11年，总的来说很有周期性，因此可以适用中线交易策略。”
他举例说明，货币和财政政策指明汇率中线方向。货币政策方面，美国在1991年9个月内6次下调基准利率200BP至6%，2001年在9个月内8次下调基准利率350BP至3%，而2007~2008年又在6个月内，6次下调基准利率300BP至 2.25%。可以看出9个月是一个“疗程”，而且这次“下药”比较重，因此也有风险。主要是伯南克刚上台需要树立威信，否则他的话以后没人听了，因此用政策强压，短期肯定有效果，但他从周期性判断7月份以后，美国经济有进一步放慢可能。
“此外是财政政策，例如美国2002年的一次退税政策，消费支出情况是3个月后先上，再3个月后向下，投资增长情况在此期间是先下再上，而GDP则从此一路攀升。2008年又出了退税政策，一个人退600美元，夫妻退1200美元，5月份寄出。从上一次数据变化的周期来看，我预计3个月后消费会受到明显刺激，再过3个月后股票会上涨，因为企业利润随消费增加而上升，届时资金将回流美国股市，而现在热钱都逃走了，从周期判断11月份美国股市有望稳定。同时外国资金进入美国股市，首先要换美元才能买美股，所以美元届时上涨可期。这就是中线分析的基本套路，当然技术方面的参照标准也会有很多，要相互验证。”
他特别提醒，做中线的一个基本前提是要知道谁讲话有用，“我认为布什的讲话就没有作用。”
长线：大账户小仓位
长线交易的策略内涵则更为深远。庄兆基告诉《第一财经日报》一个普遍的适用策略，“比如在极端低点介入美元，那种几年甚至几十年一见的低点介入，抱定宗旨长线投资3~5年。这需要一些外部条件，以及一个长线投资的有效模型，我简称为大的账户、小的仓位，以保证你可以不断纠错和顺势加减仓，但长线持仓方向不变。”
“因为美元本身是有价值的，目前美国还是世界经济中实力No.1，波动只是建立在两个国家经济基础之上的，长线而言是必定有机会逆转趋势的。但是长线建仓一开始仓位一定要小，而且要确保模式有效性，即每天必须是正利息，否则利息侵蚀利润，回报目标就会出现问题。”
二、大通金融解析外汇交易之长短线
大通金融表示，在实际的外汇市场实务业务中，发现很多外汇交易员都会在长线和短线的交易之间徘徊，不知道到底是做短线还是长线。大通金融的高级分析师特受邀约，详细讲解一下外汇交易的长短线方面的知识。
"获取利润的方法有两种，一种是持有小仓位赚取大波动，一种是持有大仓位赚取小波动。"
何谓长线？何谓短线？在外汇投资中，或许我们可以把日内平仓的交易统统称为短线交易，而持仓周期在一个交易日以上的交易统统称为长线交易。
据大通金融观察发现，在外汇投资者群体中：青睐短线交易的投资者数量大大高于从事长线交易的投资者数量。但在成功的投资者群体中，长线投资者的比例又远远高于短线投资者。这是一个有趣的现象，大多数投资者为什么舍弃容易成功的方法，而倾向选择相对困难的方法呢？
大通金融分析师经过深入研究发现，一个重要理由是机会的数量。短线机会的数量要远远大于长线机会的数量，这点在外汇市场上表现尤其明显。从资金利用率的角度，短线交易可以更充分的使用资金，把资金的利用率发挥到极致。但机会多并不能保证利润多，实际上由于频繁操作，交易疲劳和手续费用，都会导致交易收益率下降。这是短线投资者需要认真思考的问题。
相对而言，长线投资者对机会数量的关注要远远低于对盈利数量的关注。投资的根本目的是获利，长线操作，放弃了一些机会，但对利润的把握程度却更加稳定。老子曰："企者不立，跨者不行。"在机会的旋涡中闪展腾挪的短线英雄，可能过度沉迷于欣赏自己的优美身段和小巧工夫，反而放弃了对获利的深入思考，和对长期稳定获利的追求。
换到投资者素质的角度，我们看到的是对心理承受力的不同要求。对短线交易而言，毕竟交易的全过程都在自己的眼皮底下，可监视，可操控，效果直接而明显，承受心理压力的时间短，实在承受不了就平仓了之。而对长线交易而言，不可能全程监控持仓的整个过程，交易中需要长时间面对不可知、不可控的不确定状态，这意味着可能长时间承担巨大的心理压力。如果这样看，那心理承受力强的投资者可能更适合做长线，而心理承受力弱的投资者可能更适合做短线。但短时间内多次频繁操作对心理素质也提出了很高要求，长线交易则没有这种心理素质的要求，如此看来，心理承受力并非选择长线或者短线的根本要素，如何选择最终取决于投资者的心理结构。
再换到投资者对利润的心理预期角度，短线投资者对短时间内的利润预期要远远高于长线投资者。在追求短时间内的高额利润的心理驱使之下，就会自然而然的追求机会的数量和操作的频率。而长线投资者更看重的是利润的稳定性。其实这是龟兔赛跑故事的外汇版。投机成功的秘诀之一是利用复利。但复利能否发挥作用，则取决于利润的稳定性。如果我们把追求短线高额利润的交易比做参加F1赛车比赛，把追求长线稳定利润的交易比做在自家花园里开电瓶车，谁更容易达到自己的目的不言自明。在普通的投资大众中，有多少人适合做F1比赛的赛车手，多少人适合开电瓶车？对这个问题的思考可以更好的帮助我们确定自己的位置。
老子曰："大道甚夷，而民好径。"意思是说：大路很平坦好走，而民众却喜欢走崎岖不平的小路。在投资的道路选择上，有长线和短线之辨。大通金融集团希望越来越多的投资者选择大路而放弃小路，我们也会努力去推动广大的客户改变投资观念，成为成功的投资者。
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